Microsoft Word - carte_finante

Transcriere

1 CUPRINS Introducere... XIII PARTEA I. REPERE TEORETICE PRIVIND FINANŢELE PERSONALE... 1 Capitolul 1. Planificarea financiară Planificarea de-a lungul etapelor de viaţă ale individului Planificarea: ani Debutul în viaţa financiară Planificarea: ani Pe calea independenţei financiare Planificarea: ani Apropierea de pensionare Planificarea: 60 ani şi mai mult Iată timpul pentru a profita Etapele planificării financiare Analizarea situaţiei actuale Aplicarea componentelor planificării financiare personale Punerea în operă şi urmărirea Capitolul 2. Evaluarea fluxurilor monetare în funcţie de venituri şi cheltuieli A prognoza evoluţia trezoreriei. Planul de trezorerie Rolul bugetului Sănătatea financiară Trei tipuri de fluxuri monetare Datorii bune/datorii proaste Conceptul celor două registre Planul de gestiune a fluxului monetar Capitolul 3. Definiţia bilanţului personal Determinarea valorii (situaţiei) nete personale Stările (situaţiile) financiare ale întreprinderii versus stările (situaţiile) financiare personale Principiile contabile general recunoscute Metoda contabilă Prezentarea elementelor de activ şi de pasiv Cuantificarea (măsurarea) posturilor de bilanţ PARTEA A II-A. INVESTIŢII FINANCIARE PERSONALE ÎN ROMÂNIA Capitolul 4. Piaţa financiară structură şi caracteristici Aspecte generale ale pieţei financiare Piaţa de capital: concept şi trăsături Piaţa de capital din România Bazele legislative Bursa de Valori Bucureşti Indici bursieri ai Bursei de Valori Bucureşti Cotarea valorilor mobiliare Acţiunile Obligaţiunile Decizia de portofoliu Modelul Markowitz Titlurile de stat din România... 45

2 VI Finanţele personale în România Comparaţie acţiuni-obligaţiuni Investiţiile în aur Capitolul 5. Investiţia în depozite constituite la bănci Piaţa monetară şi bancară Piaţa şi riscurile bancare Depozitele bancare Trăsăturile depozitelor bancare Conturile de economii Caracteristicile conturilor de economii Tipologia depozitelor bancare Caracteristicile depozitelor Depozitele bancare curente şi gestiunea lor Depozitele la termen Deschiderea unui cont de depozit Procedura privind solicitarea deschiderii unui cont Garantarea depozitelor bancare. Premise conceptuale privind asigurarea depozitelor bancare Certificatele de depozit Sistemul de asigurare a depozitelor în România Depozitele în cadrul sistemului bancar românesc Numărul titularilor de depozite garantate Capitolul 6. Investiţia pe piaţa valutară Piaţa valutară Conţinutul şi caracteristicele pieţei valutare Tranzacţii speculative pe piaţa valutară Investiţia în valute Capitolul 7. Comportamentul investitorilor Atitudinea investitorilor faţă de risc Factori psihologici ce determină comportamentul iraţional al investitorilor Comportamentul jucătorului investitor pe piaţă Sub-reacţii, supra-reacţii şi supraestimări Aversiunea faţă de pierdere Calculul mental Alte aspecte privind comportamentul financiar Comportamentul românilor şi economisirea Capitolul 8. Studii de caz. Modalităţi de plasamente pe piaţa financiară din România Investiţie pe piaţa financiară din România Investiţie pe piaţa aurului Investiţie pe piaţa bancară din România Banca Comercială Română BCR BRD - Groupe Société Générale Volksbank CEC Bank Raiffeisen Bank Decizia de investire pe piaţa bancară românească

3 Cuprins VII 1.4. Decizia de investire Concluzii PARTEA A III-A. ROLUL CREDITULUI ŞI AL LEASINGULUI ÎN FINANŢELE PERSONALE Capitolul 9. Credit şi creditare Definirea cadrului teoretic Concepte teoretice ale operaţiunii de creditare Definirea creditului şi caracteristicile relaţiilor de credit Funcţiile creditului Relaţia dintre bancă şi clienţi Potenţialul de afaceri oferit de clienţii băncii Operaţiuni precontractuale şi contractuale în vederea acordării unui credit bancar pentru persoane fizice Cerinţele prudenţiale în acordarea creditelor Formele creditului. Criterii de clasificare Reglementarea creditului de consum Evoluţii şi tendinţe ale creditului de consum pe plan naţional Produsul de economisire-creditare în scop locativ Caracteristicile produsului de economisire-creditare în scop locativ Creditul ipotecar Caracteristicile creditului ipotecar Criteriile de care trebuie să ţină cont un client în alegerea unui credit ipotecar Creditul ipotecar pentru investiţii imobiliare Garantarea creditului ipotecar pentru investiţii imobiliare Executarea şi cesionarea creanţelor ipotecare Programul Prima Casă Caracteristici generale Prima Casă Capitolul 10. Creditele de nevoi personale Creditul de nevoi personale noţiuni introductive Analiza creditelor pentru persoanele fizice Criza economică şi creditele de nevoi personale Caracteristici principale ale creditelor de nevoi personale Reglementări legislative privind creditele de nevoi personale Noua lege privind contractele de credit pentru persoanele fizice Evoluţia ratei dobânzii practicate de băncile din România pentru creditele de nevoi personale Capitolul 11. Creditul imobiliar Credit imobiliar versus credit ipotecar Creditul imobiliar pe piaţa din România Etapele principale ale acordării unui credit Capitolul 12. Rolul şi locul leasingului în cadrul finanţelor personale Aspecte teoretice privind noţiunea de leasing Reglementările privind operaţiunile de leasing

4 VIII Finanţele personale în România Reglementări contabile referitoare la leasing Reglementări legislative româneşti referitoare la leasing Evoluţii şi tendinţe în leasing pe plan naţional Capitolul 13. Finanţarea prin leasing versus finanţarea prin credit Soluţia optimă de finanţare. Credit versus Leasing. Noţiuni teoretice Costul creditului Costul bunului achiziţionat în leasing financiar Finanţarea prin leasing versus finanţarea prin credit avantaje şi dezavantaje Soluţia optimă de finanţare. Finanţarea prin leasing versus finanţarea prin credit: situaţia actuală a pieţei financiare din România Piaţa creditului Piaţa leasingului PARTEA A IV-A. ROLUL ŞI LOCUL FINANŢĂRII STUDIILOR ÎN CADRUL FINANŢELOR PERSONALE Capitolul 14. Finanţarea studiilor în România Sistemele educaţionale european şi românesc Educaţia şi rolul ei în viaţa individului Învăţământul în Europa Modernizarea sistemelor de învăţământ la nivel european Sistemul de învăţământ din România şi reglementări Costul studiilor Caracteristici ale învăţământului particular în România; costul studiilor Costul studiilor în străinătate Finanţarea învăţământului Finanţarea învăţământului românesc de stat Forme de sprijin pentru elevi Finanţarea prin burse private a persoanelor cu studii preuniversitare Finanţarea învăţământului superior Finanţarea învăţământului doctoral în România Finanţarea studiilor în străinătate Elaborarea planului de cheltuieli cu educaţia de-a lungul vieţii unui individ PARTEA A V-A. ROLUL ŞI LOCUL CONSULTANŢEI FISCALE ÎN FINANŢELE PERSONALE Capitolul 15. Consiliere fiscală personală Impunerea fiscală. Principiile echităţii fiscale. Cota unică Salariat, PFA sau asociat? Cadrul legislativ Capitalul necesar, cheltuielile de înfiinţare Formalităţi juridice şi administrative Gradul de securitate socială şi profesională, statutul social

5 Cuprins IX Obligaţiile fiscale ale persoanelor fizice Impozitul pe veniturile realizate de persoanele fizice Presiunea fiscală a persoanelor fizice Impozitarea veniturilor din pensii Impozitarea veniturilor din cedarea folosinţei bunurilor Impozitarea veniturilor din dobânzi Impozitarea câştigurilor din transferul titlurilor de valoare Impozitarea veniturilor din activităţi agricole Impozitarea veniturilor din premii şi jocuri de noroc Impozitarea veniturilor din transferul proprietăţilor imobiliare din patrimoniul personal Impozitarea veniturilor din alte surse Impozitele şi taxele locale Impozitul şi taxa pe clădiri Impozitul şi taxa pe teren Impozitul pe mijloacele de transport Facilităţile fiscale Scopul facilităţilor fiscale Tipuri de facilităţi fiscale PARTEA A VI-A. ROLUL ŞI LOCUL ASIGURĂRILOR DE VIAŢĂ ÎN CADRUL FINANŢELOR PERSONALE Capitolul 16. Asigurările de viaţă individuale Asigurări de viaţă şi asigurări generale Noţiuni generale privind asigurările de viaţă Clasificarea asigurărilor de viaţă Asigurările de viaţă tradiţionale Asigurări de viaţă cu protecţie pe termen limitat Asigurarea mixtă de viaţă şi suplimentară pentru riscurile de deces al asiguratului din cauză de boală sau accident Asigurare familială mixtă de viaţă Asigurarea de viaţă cu acumulare de capital Asigurările de tip unit-linked Clauze suplimentare Fondurile cu profit alte tipuri de asigurări de viaţă Cadrul legislativ al asigurărilor de viaţă în România Dinamica pieţei asigurărilor din România Situaţia la nivel de ansamblu Dinamica sectorului asigurărilor de viaţă Comportamentul financiar al românilor privind asigurările de viaţă PARTEA A VII-A. ROLUL ŞI LOCUL CONSILIERII FINANCIARE ÎN ALEGEREA UNUI REGIM DE PENSII Capitolul 17. Planificarea pensionării Devalorizarea pensiei de către inflaţie Sistemul de pensii după data de Stagii de cotizare versus vechime în muncă Stagiul de cotizare

6 X Finanţele personale în România Stagiul asimilat Stagiul potenţial Pilonii de pensii din România Sistemul public de pensii Tipuri de pensii ce se acordă în sistemul public de asigurări sociale Persoanele asigurate Contribuţia de asigurări sociale Condiţiile pensionării în cazul pensiei pentru limită de vârstă Baza de calcul Evoluţia mărimii pensiei şi a numărului de pensionari Sistemul privat de pensii Pilonul II Pilonul III Calculul pensiilor Noţiuni generale de calcul Calculul unei pensii de limită de vârstă Recalcularea pensiilor şi implicaţiile în reforma pensiilor din România Conţinutul procesului de recalculare a pensiilor Planificarea pensionării în România Alegerea unui fond de pensii administrat privat Evoluţia fondurilor de pensii private obligatorii din România Evoluţia fondurilor de pensii private facultative din România Pensie facultativă versus asigurare unit-linked Bibliografie STUDII DE CAZ Capitolul 4 Studiu de caz: Investiţia în acţiuni Capitolul 5 Studiu de caz: Economisirea prin intermediul depozitelor Capitolul 6 Studiu de caz: Investiţia în valute Capitolul 8 Modalităţi de plasamente pe piaţa financiară Investiţia pe piaţa bancară Investiţia pe piaţa de capital Consiliere financiară pentru un investitor riscofob în România Depozite constituite la bănci

7 Cuprins XI 2. Investiţii în acţiuni Investiţia în obligaţiuni Investiţia in aur Capitolul 9 Studiul de caz 1: Prima Casǎ versus credit ipotecar standard Studiul de caz 2: Produsele tradiţionale versus produsul de economisire-creditare în scop locativ BCR şi Raiffeisen Bank Capitolul 10 Studiu de caz: Rambursarea unui credit pentru nevoi personale Studii de caz: Analiza ofertei de credite de nevoi personale şi alegerea celui mai avantajos credit Studiul de caz 1: Cele mai avantajoase produse (în funcţie de DAE) pe categorii de credite Studiul de caz 2: Băncile greceşti din România şi criza din Grecia Studiul de caz 3: Comparaţie pentru 6 bănci comerciale din România în ceea ce priveşte creditul de nevoi personale Studiul de caz 4: Analiza ofertei de credite de nevoi personale şi alegerea celui mai avantajos credit Capitolul 11 Studiu de caz: credit imobiliar versus credit ipotecar pe exemplul BRD Groupe Societe Generale Capitolul 13 Studiul de caz 1: Comparaţie în cazul achiziţiei unui automobil - Cazul Studiul de caz 2: Comparaţie în cazul achiziţiei unui automobil - Cazul Studiul de caz 3 : Comparaţie în cazul achiziţiei unui automobil - Cazul Capitolul 14 Studiu de caz: Creditarea studenţilor şi planul de economisire pentru studii Capitolul 15 Studiul de caz 1: Moduri concrete de minimizare a sarcinii fiscale Studiul de caz 2: Reducerea impozitului pe salarii prin alegerea corespunzătoare a unităţii la care se declară funcţia de bază Studiul de caz 3: Reducerea impozitului asupra veniturilor din cedarea folosinţei bunurilor prin alegerea perioadei de deţinere a acestora Studiul de caz 4: Reducerea impozitului asupra veniturilor din investiţii Studiul de caz 5: Reducerea impozitului asupra veniturilor din activitati agricole prin alegerea modului de determinare a venitului net Studiul de caz 6: Reducerea impozitului asupra veniturilor din transferul proprietăţilor imobiliare din patrimoniul personal prin alegerea perioadei de deţinere a acestora Studiul de caz 7: Reducerea impozitului pe clădiri prin alegerea locuinţei de domiciliu Studiul de caz 8: Reducerea impozitului pe teren şi pe mijloacele de transport prin achitarea integrală a impozitului

8 XII Finanţele personale în România Capitolul 16 Studiul de caz 1: ING Asigurări de Viaţă Studiul de caz 2: Prezentarea produselor de asigurări de viaţă ale societăţii Asigurarea românească Asirom Vienna Insurance Group S.A Studiul de caz 3: Studiu de caz privind derularea poliţei de asigurare de viaţă Prospera Studiul de caz 4: Soluţii de asigurări de viaţă Studiul de caz 5: Aliat de la Allianz Tiriac Capitolul 17 Studiul de caz 1: Aplicarea procesului de recalculare a pensiilor în condiţiile judeţului Botoşani Studiul de caz 2: ING versus PENSIA VIVA - pensia privată obligatorie Studiul de caz 3: ING versus PENSIA VIVA - pensia privată facultativă Studiu de caz 4: Analiză comparativă Pensia privată obligatorie ING versus ALLIANZ Studiul de caz 5: Analiză comparativă Pensia privată facultativă ING versus ALLIANZ Studiul de caz 6: Asigurari unit-linked Allianz Tiriac